Jerry's理財理債小棧~銀行貸款規劃管理顧問

轉載 2023/02/09 【工商時報／陳欣文】

國發會公布去年12月景氣燈號，連續第二個月為藍燈，顯示台灣經濟仍處於景氣低迷階段。根據台經院統計，過去40年，台灣景氣燈號從藍燈恢復為景氣穩定的綠燈，平均需要11.7個月。投信法人表示，景氣往往左右股市表現，過去台灣景氣低迷時期，加權指數往往也處於低檔。但這反而是投資人逢低進場好時機，尤其是利用優質的主動式台股基金，進行「藍燈定期定額投資法」，一年後多有不錯報酬。

統一投信表示，2000年以來，台灣出現過七輪景氣藍燈，少則短短三個月內就迅速轉綠，但有時則需要超過十多個月，才能恢復到景氣穩定。國發會每月景氣燈號通常在隔月的下旬才會公布，在七輪景氣循環中，投資人都執行「藍燈定期定額投資法」，看到第一顆藍燈亮起時，開始定期定額台股。以加權指數或電子指數為例，一年後正報酬機率逼近9成，七次定期定額平均報酬率也分別達到9.7％及12.26％。

投資屬性較為積極的投資人，通常會利用優秀的台股主動式基金，拉高投資報酬。例如統一投信台股基金金三角：黑馬、奔騰、大滿貫基金，在過去七輪景氣低迷期，透過「藍燈定期定額投資法」投資這三檔基金，一年定期定額報酬率最高達到36.11％。若把時間拉長定期定額三年，報酬率通常都能更上一層樓。在7次「藍燈定期定額投資法」中，加權指數及電子指數三年報酬率平均值，一舉拉高至22.32％及23.29％。

群益投信強調，定期定額基金是最簡單的平民投資術，主要是定期定額具有平均成本的優勢，可在市場高檔時，一筆錢買到的單位數較少，但是在市場位於低檔時，同一筆金額則可買到較多的單位數，長期下來，基金的平均購買成本就會降低，以日積月累的方式達到累積財富效果。