Jerry's理財理債小棧~銀行貸款規劃管理顧問

轉載 2018/07/16 【蘋果日報／林彤潔、齊瑞甄】


畢業季後，剛踏進社會的新鮮人，也要學習理財，拒當「薪酸族」，透過時間複利「養胖」自己的財富。由於今年影響市場因素多，變動大，摩根投信副總姜愛苓建議，統計過去20年美國歷次升息環境，股票資產率先受惠，新鮮人不妨以股票基金做為入門工具，由於基金持有一籃子股票，不像個股波動度大，適合理財初學者入門。


姜愛苓分析，美國為全球經濟領頭羊，隨著美國每周初領失業救濟金的人數持續下降，甚至創歷史新低，代表美國勞動市場旺盛，聯準會也持續升息。姜愛苓指出，對年輕人而言，時間是最大優勢，投資基金持有時間越長，波動度能相對降低，獲得正報酬機率就會提高，也能避免市場波動時，出現追高殺低窘境。


科技中小型最亮眼


根據統計，單純持有股票型基金1年，投資報酬率從47%到負39%都有，中間相差高達86個百分點；但若持有5年，差距將縮小至31個百分點；拉長至10年為20個百分點；若能持有20年，年化報酬率將落在7%至17%之間，中間差距更僅10個百分點。





市場變化反應在基金績效上，回顧2018年與2017年上半年，境內外基金類型前3強排名，2018年依序為台灣中小型、科技股票型、消費精品基金表現最亮眼；而去年同期則是科技股票型、台灣中小型以及台灣股票基金稱霸市場。另外，前10強中，變動最大的能源股票基金，2017年上半年績效為負16.85%，但2018年同期平均上漲7.73%。


掌握4原則再贖回


假設年輕人在2017年投資能源基金，因為賠錢就在當年度出場，可能就無法藉由2018年的回升達到平衡；另一種狀況是，若能於基金淨值下跌時仍持續扣款，在低檔累積較多單位數，市場回升時，有助帶動績效表現。


姜愛苓解釋，社會新鮮人投資理財必須建立信心，掌握4原則：開源節流、及早開始、選對長期的成長標的、設定適當停利點。


定期定額一直存，什麼時機才適合贖回？富達投信副總羅介嶸建議，最好的方式就是一開始定一個目標，要將這筆錢用在什麼用途，舉凡購屋、結婚基金，等時機一到就可以贖回；或是對市場有新的看法，達到預定獲利目標，先行獲利了結，再利用部分獲利做別的投資。






投資新手想加碼 先做好功課再來


2017年股票市場一片叫好，但在2018年上半年，全球股市出現一波波震盪，新鮮人難免會想趁股市拉回逢低加碼，富達投信副總經理羅介嶸建議，投資新手選擇基金做為投資工具，想加碼還是得先做好功課再來！羅介嶸分析，2018年上半年股市震盪，屬於短期狀況，主因是去年投資人處於安逸狀況，反應才比較劇烈。


從5方向技術分析


雖今年股市上漲空間明顯受限，不若去年表現，但從基本面來看，全球經濟面處於榮面階段，景氣乍看似乎不錯，許多投資人在經濟基本面支撐下，股市拉回時，不排除考慮持續買進。羅介嶸強調，新鮮人可以將定期定額當作根本，當財務增加時，可以考慮增加定期定額的扣款。但要做單筆投資的加碼，就一定要做功課！ 


羅介嶸進一步說明，加碼與否要從總體經濟環境、個別市場、股市面、技術面、價值面搭配技術分析，對投資老手而言，判斷各方條件後，就能決定是否加碼。


可找專業投資人幫忙


至於年輕人投資經驗不長、判斷專業能力不夠，所以要將基金當作敲門磚，由專業投資人幫忙，須觀察後再決定加碼與否。摩根副總經理姜愛玲表示，基金有專業投資團隊，透過定期定額，規律不停止、不中斷的方式進行投資，新鮮人如果本身不懂，可能只聽信明牌或在錯誤時機進場，因而降低投資信心，應該要過一段時間，對市場比較了解後，再考慮加碼問題。